Telekom Srbija prikupio 1,95 milijardi evra kroz istorijsku transakciju evro-obveznica

Telekom Srbija je uspešno zaključio svoje drugo međunarodno izdanje korporativnih obveznica, prikupivši približno 1,95 milijardi evra kroz višetranšnu emisiju senior neobezbeđenih obveznica denominovanih u američkim dolarima i evrima. 

Transakcija je izazvala izuzetno interesovanje investitora, sa ukupnom tražnjom od 13,87 milijardi američkih dolara od približno 300 vodećih međunarodnih institucionalnih investitora, čime je postala najveće korporativno izdanje obveznica ikada realizovano u regionu jugoistočne / centralne i istočne Evrope, kao i jedna od najtraženijih korporativnih transakcija na tržištima u razvoju na globalnom nivou tokom 2025. i 2026. godine. 

Emisija je privukla učešće mnogih od najuglednijih svetskih penzionih fondova, osiguravajućih kompanija, investitora povezanih sa državnim fondovima i globalnih upravljača imovinom, pri čemu su pojedine vrhunske međunarodne institucije po prvi put investirale u region upravo kroz ponudu Telekoma Srbija. 

Transakciju je predvodio konzorcijum vodećih međunarodnih finansijskih institucija, uključujući BNP Paribas, Bank of America, Citi, Deutsche Bank,  Eurobank, JPMorgan, OTP Bank, Raiffeisen Bank International i UniCredit. 

"Ova transakcija predstavlja prelomni trenutak ne samo za Telekom Srbija, već i za šire regionalno tržište kapitala", izjavio je Vladimir Lučić, generalni direktor Telekoma Srbija.

Tanjug/Amir Hamzagić

"Dostizanje iznosa od 13,87 milijardi američkih dolara, uz učešće približno 300 globalnih institucionalnih investitora, uključujući neke od najuglednijih svetskih penzionih i osiguravajućih fondova, predstavlja snažnu potvrdu naše dugoročne strategije, operativnih rezultata i finansijske discipline. Telekom Srbija se sve više prepoznaje ne kao regionalna priča, već kao kredibilan međunarodni izdavalac sa snažnim osnovama za rast i jasnim putem ka investicionom kreditnom rejtingu". 

Cene postignute u svim tranšama predstavljaju značajno unapređenje u odnosu na prvo izdanje evroobveznica Kompanije, uz podršku ojačanog kreditnog profila Telekoma Srbija, stabilnih finansijskih rezultata i kvaliteta investitorske tražnje. 

Ova emisija dolazi nakon perioda rekordnih operativnih i finansijskih rezultata Telekoma Srbija. Tokom 2025. godine, kompanija je ostvarila prihode od 2,3 milijarde evra i prilagođenu EBITDA-u od 1,3 milijarde evra, dodatno učvrstivši svoju poziciju jednog od vodećih telekomunikacionih i operatora digitalne infrastrukture u jugoistočnoj Evropi. 

Transakcija ce omogućiti Telekomu Srbija da refinansira postojeća zaduženja pod povoljnijim uslovima, produži ročnu strukturu duga kroz različite valute i dospeća, kao i da dodatno optimizuje svoju kapitalnu strukturu bez povećanja ukupne zaduženosti. 

Učešće investitora u ovoj ponudi svrstava Telekom Srbija među etabliranije izdavaoce sa tržišta u razvoju i značajno proširuje bazu međunarodnih investitora za buduća korporativna izdanja iz regiona. 

Očekuje se da će uspešno realizovana transakcija dodatno povećati vidljivost srpskog i regionalnog tržišta kapitala među globalnim institucionalnim investitorima, kao i ojačati međunarodno poverenje u jugoistočnu Evropu kao rastuću investicionu destinaciju. 

Kreditni profil Telekom Srbija podržan je rejtingom agencija Moody’s, Fitch Ratings i S&P Global Ratings. Kompanija je takođe strateški uskladila tajming najnovijeg unapređenja Fitch rejtinga neposredno pre realizacije transakcije, dodatno jačajući poverenje investitora i tržišno pozicioniranje u periodu povećane globalne tržišne neizvesnosti. Tome je dodatno doprinelo i nedavno obezbeđeno finansiranje uz podršku američke EXIM banke, namenjeno sprovođenju strategije nacionalnog razvoja 5G mreže Telekoma Srbija. 

.